Senatul a plafonat dobânzile la creditele intragrup: ce se schimbă în Codul fiscal

Cum se plafonează noua dobândă?

Legislația fiscală din România urmează să suferire transformări semnificative privind modul în care se calculează impozitul pe profit. Senatul a votat miercuri, 21 octombrie, un pachet de măsuri care restricționează deductibilitatea anumitor costuri generate de tranzacțiile interne din cadrul aceluiași grup de companii.

Inițiativa legislativă, identificată prin codul L481/2026, introduce modificări esențiale în articolul 25 al Codului fiscal, stabilind un plafon maxim pentru cheltuielile cu dobânzile aferente creditelor intragrup.

De asemenea, noile reglementări reclasează ca nedeductibile costurile asociate serviciilor de management, consultanță, asistență și drepturilor de proprietate intelectuală transferate între entități afiliate.

Aprobat cu 57 de voturi pentru, 14 împotrivă și 19 abțineri, textul legislativ a fost transmis acum Camerei Deputaților, instituția care deține puterea decizională în procesul de adoptare a legii. Punctul central al reformei vizează limitarea deductibilității dobânzilor și a altor costuri echivalente, inclusiv majorările de întârziere, generate de împrumuturile contractate între societățile dintr-un grup.

Conform formulării adoptate de legislatorii superioare, deductibilitatea nu va mai fi necondiționată, ci va fi plafonată la nivelul dobânzii medii practicate pe piața financiară a statului în care este rezidentă entitatea creditoare. La acest indice se poate adăuga o marjă fixă, dar cu o limită strictă de maximum 1%.

În termeni practici, această reglementare afectează direct scenariul în care o companie românească primește un împrumut de la o firmă afiliată situată în alt stat.

Cine este vizat concret?

Cheltuielile cu dobânda vor putea fi reduse din baza de impozitare doar în limitele calculate prin formula descrisă anterior, iar orice sumă care depășește acest prag nu va mai contribui la diminuarea profitului impozabil, conform prevederilor din textul aprobat de Senat.

Pe lângă plafonarea dobânzilor, a doua mare modificare propusă privește eliminarea caracterului deductibil pentru cheltuielile legate de contractele intragrup care vizează servicii de management, consultanță și asistență, dar și cele privind transferul drepturilor de proprietate intelectuală. Aceste categorii de cheltuieli vor fi incluse în lista costurilor nedeductibile la determinarea rezultatului fiscal. O particularitate importantă a acestui demers este că interdicția nu este condiționată de existența unei fraude dovedite sau de caracterul fictiv al serviciilor prestate.

Reglementarea se aplică, în mod general, oricărei cheltuieli pentru servicii sau drepturi de proprietate intelectuală care face obiectul unui contract intragrup.

Deși inițiatorii argumentează necesitatea măsurii prin riscul transferării profiturilor către jurisdicții cu niveluri de impozitare mai mici, textul legislativ utilizează termenul generic „intra-grup”, fără a limita expres aplicabilitatea regulilor exclusiv la companiile străine sau la tranzacțiile cu firme afiliate nerezidente. Astfel, norma pare a cuprinde și operațiunile interne între entități din același grup, indiferent de rezidența fiscală a părților implicate.

Guvernul a exprimat o poziție critică față de inițiativă, neavând o susținere directă pentru adoptarea ei în forma prezentată.

În punctul de vedere transmis, Executivul subliniază că legislația fiscală actuală include deja mecanisme pentru limitarea deductibilității costurilor excesive de îndatorare, inclusiv în situația finanțărilor dintre persoane afiliate.

Aceste reguli sunt reglementate la articolul 40² din Codul fiscal și transpun în dreptul intern anumite directive europene.

Când intră în vigoare?

Autoritățile executive avertizează că introducerea unei noi limite bazate pe dobânda medie din statul creditorului ar crea o suprapunere cu mecanismul existent, generând un regim fiscal mai restrictiv decât cel impus de standardele europene.

În ceea ce privește serviciile intragrup, Guvernul menționează că întreprinderile sunt deja obligate să demonstreze realitatea și necesitatea economică a prestațiilor, respectând principiul valorii de piață. În conformitate cu regulile actuale, autoritățile fiscale au capacitatea de a ajusta tranzacțiile care nu respectă aceste condiții.

Prin urmare, consideră Executivul, transformarea automată a acestor cheltuieli în nedeductibile ar putea fi o măsură disproporționată, deoarece nu ar ține cont de substanța economică specifică fiecărei tranzacții.

Avizul negativ a fost emis și de Consiliul Economic și Social, consolidând scepticismul față de inițiativă.

Deși Senatul a votat proiectul, acesta nu devine lege imediat.

Dacă Camera Deputaților va adopta textul în forma trimisă de senatori și va parcurge cu succes etapele constituționale, măsurile vor intra în vigoare începând cu data de 1 ianuarie 2027. Până la acest termen, propunerea nu modifică regulile fiscale aplicabile firmelor, iar forma finală a legii rămâne deschisă posibilelor modificări introduse în dezbaterile din camera decizională.